本年以來，銀行業服務實體經濟質效進一步提拔，防范化解金融風險贏得新成效，盈利才幹走出低谷。在即將過去的2024年，在金融機構體系中處于主導身份的商務銀行，在經濟中發揮著多方面的主要作用。
A股IPO、股價‘維穩’、資源增補、資管新規、‘兩道紅線’、系統主要性銀行、理財子公司、養老理財試點這些關鍵詞充分折射出我國銀行業在2024年的新趨勢、新變革。
A股IPO銀行戰果豐碩
2024年無疑又是銀行A股IPO的好年成。
2024年，重慶銀行、齊魯銀行、瑞豐銀行和上海農商行先后勝利登陸A股市場。此外，蘭州銀行勝利贏得了證監會A股上市批文。
依據證監會最新披露的首發申請企業場合顯示，現在，仍有12家銀行在A股門外候場，這些銀行所處的審核狀態均已推進至預先披露更新階段。
由于幾乎所有國有大型、全國性股份制銀行均已登陸資源市場，未來向A股IPO建議沖擊的將是數目眾多的中小銀行，這對于資源增補較為難題的此類銀行來說，上市，無疑是一條主要的資源增補道路。
上市銀行出手維穩股價
2024年A股上市銀行不亂股價方案首次落地實施以來，每年都會有上市銀行推不亂股價方案，而這一場合在2024年更是到達激情。
本年以來，上市銀行股價承壓明顯，大面積破凈出現。上市銀行的重要股東及董監高頻頻出手進行馳援增持自家股份。
據統計，共計有10家銀行在2024年推出了不亂股價方案，包含了國有大型銀行、股份制銀行以及城商行、農商行等各個類型，維穩銀行數目創下了比年來新高。
上市銀行重要股東和董監高的增持，無疑開釋了一個積極信號，他們的增持體現了對銀行未來發展的信心、助力銀行股估值覆原。
招商證券首席銀行業解析師廖志明在接納《證券》時表示，跟著中心經濟工作會議為來歲經濟定下了穩增長的整體基調，將會支撐銀行估值提拔，銀行股有望于來歲走出低谷。
資源增補連續發力
在政策的推台灣彩券 世足動及自身強烈需求下，商務銀行的資源增補步伐在2024年連續加快，資源增補方式百花齊放，十八般工具齊上陣，不只永續債、二級資源債等方式被眾多銀行頻頻採用，上市銀行的配股方式再度539中獎心得分享走熱。
2024年，共有50家銀行發行多達63只永續債，發行額度達5855億元。無論發債銀行的數目還是發債只數上均較上年雙雙實現增長。
商務銀行二級資源債在2024年的發行額度再創造高。2024年全年，商務銀行二級資源債合計發行額度達617273億元，較上年再度增加數十億元。
與永續債相同，二級資源債發行數目連續增長，與發債的中小銀行比例連續增加有關，發債銀行的主力仍以城商行、農商行等場所銀行為主。這些銀行固然單筆債券規模較小，但對增補此類銀行資源充足率仍起到了較傑作用。
相較于定增、可轉債等資源增補工具，配股具有不受市凈率限制且快速增補資源的優勢，逐步成為上市銀行的一種新選擇。2024年有3家上市銀行完工或推出了配股方案，這也讓銀行資源增補渠道又有所擴寬。
2024年，多種補血工具的輪番採用，使得銀行資源增補贏得極大成效，在有力支援銀行特別是中小銀行夯實自身資源實力的同時，也為銀行提拔服務實體經濟的才幹、扶持中小企業提供極大的助力。
資管新規催生理財市場巨變
2024年即將解散，資管新規過渡期進入最后倒計時。作為資管行業的主要組成部門，銀行理財業務凈值化轉型進入沖刺階段。絕大部門銀行機構可以如期完工凈值化轉型威力彩特別號計算整改任務，還有少數銀行在緊趕慢趕中面對無法按時完工整改的壓力。
據銀行理財登記中央發表數據顯示，截至2024年三季度末，凈值型產品規模占比為8656%，較上年同期提高2608個百分點。固然銀行理財產品凈值化轉型穩步推進，但仍尚存個別頑疾，重要包含有攤余成本法估值限制以及現金理財整改等疑問。
絕大部門理財產品會如期完工整改目標，但不去除個別產品通過多層疊加迴避監管或者因整改壓力過大而無法如期完工的可能性。中信證券首席FICC解析師明明對《證券》表示，一方面，商務銀行及理財公司應主動依法合規展業，創建健全信息披露制度體系，加強投資者教育；另一方面，監管部分也要連續加強對銀行理財業務的監視傳授，壓實主體責任，推動規范轉型。
零壹研究院院長于百程對《證券》表示，在穩健的根基上，逐漸增加權益類資產的部署，提拔中長期收益表現，將是銀行凈值型理財產品未來的發展趨勢。
嚴格執行兩道紅線政策
上年年底，央行、銀保監會發表告訴要求，創建房地產借貸會合度控制制度，對銀行的房貸占比設定紅線指標，自2024年1月1日開始生效，兩道紅線政策實施，使房地產金融監管加倍完善。
2024年以來,銀行嚴格執行兩道紅線政策。在兩道紅線的嚴格政策下，房地產企業的資金壓力明顯加大。
貝殼研究院首席市場解析師許小樂以為，今后，房地產市場信貸環境將進一步改良，部門城市房貸利率、放款周期仍有優化空間，這將進一步促進房地產市場成交在本年底來歲初企穩回升，代價在買賣量回升后止跌趨穩。
系統主要性銀行亮相
2024年10月份，市場呼聲較高的系統主要性銀行名單終于落地，共有19家銀行被認定為內地系統主要性銀行，包含了6家國有商務銀行、9家股份制商務銀行和4家城市商務銀行，并按系統主要性得分分成四組。這19家銀行在規模、業務、服務程度等各方面都走在行業前列，并在金融體系中極具主要性和典型性。
與之配套發表的《系統主要性銀行附加監管制定》要求，系統主要性銀行還應知足一定的附加資源要求，附加資源要求在025%到1%之間。
固然19家系統主要性銀行現在均知足所對應的附加資源要求，但考慮到未來所面對的業務發展約威力彩最高獎金束前提更多，適當進行外源性資源增補，可預留一定安全邊際緩和沖區間。因此，自10月中旬以來，系統主要性銀行也在紛飛提前籌備糧草。配股、二級資源債、永續債的發行中，均出現了該類銀行的身影。
銀行理財子公司成主力軍
2024年，銀行理財子公司已成為理財市場存續規模最大的機構類型，帶領行業新方位。
自2024年6月份，首家銀行理財子公司建信理財開業至今，途經兩年多時間的全面發力，銀行理財子公司陣營逐步壯大。截至現在，已有29家銀行理財子公司開業或正在籌建。
陪伴銀行理財子公司陣營的連續不斷壯大，其發行的理財產品數目也水漲船高。普益尺度統計數據顯示，截至現在，銀行理財子公司本年新發產品數目為10604款，相較于上年同期的3747款，增幅高達183%。
銀行理財子公司的新產品穩步進場帶動理財規模企穩回升，市場份額占比穩步增加，已成為理財市場絕對主體。銀行理財登記中央公布的威力彩開獎號碼記錄數據顯示，截至2024年9月底，理財子公司的產品存續規模達1369萬億元，較年中增長3675%，同比增長275倍。
養老理財試點正式啟動
2024年9月10日，銀保監會發表《關于開展養老理財產品試點的告訴》指出，選擇工銀理財、建信理財、招銀理財和光大理財四家機構在武漢、成都、深圳、青島開展養老理財產品試點。首批養老理財試點產品已于12月6日正式發售。
中南財經政法大學數字經濟研究院執行院長盤和林對《證券》表示，養老理財產品豐富了長期投資的渠道，知足遠大住民養老投資理財需求。也為金融業帶來了長期融資工具。
依據上述《告訴》，試點限期暫定一年。試點階段，單家試點機構養老理財產品募集資金總規模限制在100億元以內。從銷售端來看，試點開閘吸引了一批嘗鮮的人。四款養老理財產品一經發行，就遭受了搶購。易觀高等解析師蘇筱芮對《證券》表示，未來推動養老理財試點工作加倍順利且走向成熟，一方面離不開政策支援、戰略帶領，規定細致的養老理財發展安排，通過稅收優惠等調撥市場的積極性；另一方面，專業人才建設是加強養老理財的根基設備建設。
呂 東 彭 妍
